Bitcoin: در قیمت‌های فعلی بیتکوین، باید دچار FOMO شویم؟
17 November
ارزهای رمز نگاری
در تحلیل روز گذشته در مرد هاوینگ بیتکوین اطلاعات خوبی را برای شما منتشر کردیم. باید توجه داشت که در سه هاوینگ قبلی، بیتکوین در روند یک ساله پس از آن، صعودی دنبال شده و در کمترین عملکرد خود (سال 2016) تا 460 درصد رشد را تجربه کرده‌است!
این نکته قابل ذکر است که در هریک از هاوینگ‌ها، شاهد اتفاقات دیگری در بازارهای مالی بودیم که خود به روند صعود بیتکوین کمک کرد. مانند سیاست‌های انبساطی پاندمی کرونا، پذیرش بیتکوین توسط موسسات بزرگ و …
از اواسط ماه اکتبر شاهد این هستیم ک شاخص ترس و طمع بازار کریپتوکارنسی در محدوده طمع قرار گرفته‌است. البته این نکته نیز قابل ذکر است که پس از رؤیت محدوده 15هزار، دیگر شاهد قرار گرفتن این شاخص در محدوده ترس نبوده‌ایم.
معاملات فیوچرز به صورت دائمی از جمله محبوب‌ترین مشتقات بازار کریپتوکارنسی هستند زیرا تاریخ انقضا مشخصی ندارند. صرافی ها از نرخ به اصطلاح تامین مالی برای همسو کردن قراردادها با قیمت نقدی (اسپات) استفاده می‌کنند. در دوره‌های صعودی، این نرخ تمایل به مثبت بودن دارد زیرا نشان می‌دهد معامله‌گرانی که روی سود شرط‌بندی می‌کنند، آماده پرداخت وجوه به سفته‌بازانی که کوتاه‌مدت هستند، به عنوان هزینه حفظ موقعیت‌های خود هستند! میانگین این نرخ در حدود بالاترین سطوح خود در دو سال اخیر قرار گرفته‌است.
بر اساس داده‌های CryptoQuant که طیف وسیعی از دارایی‌های دیجیتال را مورد ارزیابی قرار می‌دهد، نرخ متوسط هفت روزه برای این نرخ تا 15 نوامبر در حدود سطوحی بود که آخرین بار در سه ماهه پایانی سال 2021 مشاهده شد، دوره‌ای که بیتکوین به سمت اوج خود حرکت حرکت!
داده‌های موسسه Deribit نشان می‌دهد که شرط‌بندی‌های صعودی روی بیتکوین تا پایان دسامبر به 40000 دلار و حتی 45000 دلار می‌رسد. از طرفی تحلیل‌گرانی که دیدگاه نزولی بر روی بیتکوین دارند، محدوده‌های 27 و 30 هزار را در نظر دارند.
داده‌های موسسه Deribit نشان می‌دهد که شرط‌بندی‌های صعودی روی بیتکوین تا پایان دسامبر به 40000 دلار و حتی 45000 دلار می‌رسد. از طرفی تحلیل‌گرانی که دیدگاه نزولی بر روی بیتکوین دارند، محدوده‌های 27 و 30 هزار را در نظر دارند.
در تحلیل دیروز، محدوده‌های مقاومتی را برای بیتکوین در تایم‌فریم بلند‌مدت ترسیم کردیم. در بزرگترین موج نزولی که از محدوده 70 هزار تا 15 هزار اتفاق افتاد، بیتکوین در میان محدوده 38 درصد و 50 درصد فیبوناچی اصلاحی آن قرار دارد و با از دست دادن این محدوده، میتوان به دنبال اصلاحات بیشتری در آن بود.
دو محدوده رسم‌شده بر روی چارت را میتوان به عنوان محدوده‌های خرید ارزنده برای بیتکوین تصور کرد.
در نمودار بالا در نمای 2 ساله شاهد حرکت بیتکوین و نمودار نرخ بازدهی واقعی اوراق قرضه ایالات متحده آمریکا هستیم. این نمودار از تفاضل بازدهی اوراق و تورم انتظاری به دست می‌آید و معیار خوبی برای سنجش بازدهی‌های کم‌ریسک و پریسک در اکثر کلاس‌های دارایی است.
انقباضی شدن فدرال رزرو در سال گذشته و افزایش شدید بازدهی اوراق که جز دارایی‌های بدون ریسک (کم‌ریسک) محسوب می‌شود. موجب فشار بر سایر دارایی‌های ریسکی بازارهای مالی شد.
این روند در سال 2023 تا حدودی همبستگی خود را از دست داده که بخشی از آن به علت کاهش تورم است!
اما همچنان باید مراقب بود زیرا این همبستگی در تایم‌فریم‌های کوتاه‌مدت اثر خود را در بازار خواهد گذاشت. اصلاح روند اوراق قرضه در بازار، منجر به ایجاد فشار نزولی بر روی بیتکوین خواهد شد!
مقالات تازه با این موضوع
There's a better website for you
A new exciting website with services that better suit your location has recently launched!
Sign up here to collect your 30% Welcome Bonus.